STRATEGIE für kreditfinanzierten CASHFLOW mit Liquity 🔥

0:00Im heutigen Video erfährst du, wie du mit Ether über Liquity deinen Lebensunterhalt finanzieren kannst und zwar anhand von einem konkreten Praxisbeispiel mit den konkreten Zahlen aus der Vergangenheit. Also ungelogen, ich würde fast behaupten, das ist die coolste Kalkulation, die ich bisher jemals gemacht habe. Also ganz kurz Background, wie es überhaupt zum heutigen Video kam und zwar habe ich erst vor kurzem hier dieses Video gemacht, wie man theoretisch mit Ether seine Rente finanzieren kann. Eine Betonung liegt hier wirklich auf theoretisch, das war keine konkrete Praxisempfehlung, aber zumindest habe ich mir mal verschiedene Optionen angeschaut, wie man das theoretisch einfach strukturieren könnte, damit man sich tatsächlich sein Lebensunterhalt mit Ether auch im Alter finanzieren könnte. Und die letzte Option, die siebte Option war die, dass man das ganze Kredit finanziert.

0:47Das würde im Wesentlichen bedeuten, dass man beispielsweise ein gewisses Vermögen anspart, dieses Vermögen dann in den Trove Park bzw. in den Board, wie beispielsweise Bell Liquity, also dort, dass man einen entsprechenden dezentralen Kredit aufnehmen kann. Und dass man dann einfach jeden einzelnen Monat sich einen dezentralen Kredit aufnimmt, in der Höhe, die man braucht, um beispielsweise seinen Lebensunterhalt zu finanzieren. Jetzt in dem konkreten Fall waren es hier 5000 Euro jeden Monat, die man dann entsprechend als Kredit aufnimmt, sich auszahlen lässt auf sein Bankkonto und damit dann beispielsweise die Miete, Lebensmittel usw. finanziert. Und wichtig an der Stelle, so eine Methode funktioniert natürlich nur dann, wenn tatsächlich Ether im Self-Bloaf auch wirklich Kursgewinne erzielt. Sollte jetzt beispielsweise Ether konstant gehen oder im Self-Bloaf immer weniger wert sein, dann funktioniert das natürlich nicht.

1:29Im Wesentlichen ist es eine Wette darauf, dass die Ether, die du als Calatra, also Sicherheit in so einem Vault hinterlegt hast, dass die im Self-Bloaf schneller an Wert dazugewinnen, als du tatsächlich hier jeden einzelnen Monat den Kredit aufnimmst. Das ist im Wesentlichen die Wette hinter diesem Kredit-finanzierten Lifestyle. Und als ich das Ganze vorgestellt habe, habe ich auch relativ viele Kommentare bekommen von Leuten, die einfach sich gewünscht haben, dass ich die Option vielleicht mal ein bisschen genau erkläre, dass ich das Ganze auch mal backteste für die Vergangenheit. Und genau das habe ich jetzt gemacht und genau das gehen wir heute im heutigen Video gemeinsam durch. Damit das Ganze so praxisnah wie möglich ist, habe ich zunächst mal geschaut, wo wir derzeit im Zyklus bei Ether so ungefähr stehen.

2:06Weil wir haben ja irgendwann im Juni, Juli letzten Jahres haben wir den Tiefpunkt gesehen bei Ether bei ungefähr knapp 900 Dollar. Und dann heute sind wir schon ungefähr bei 1880 Dollar, das heißt ein bisschen mehr als das Doppelte. Also habe ich einfach mal geschaut, um das backtesten zu können, wann wir ungefähr hier im letzten Zyklus beim gleichen Stand waren. Beim letzten Zyklus haben wir irgendwann im Dezember 2018 den Tiefpunkt gesehen bei Ether bei ungefähr 88 Dollar. Und dann schon, ich sag mal Richtung April 2019 war es der Fall, dass Ether schon mehr als das Doppelte war, als den Lowpunkt damals mit 88 Dollar. Also bin ich einfach mal in meiner Kalkulation davon ausgegangen, dass wir tatsächlich im April 2019 starten.

2:44Natürlich unter der Prämisse, dass es damals theoretisch schon Liquityät gegeben hätte, weil Liquityät, das Protokoll, gibt es erst seit 2021 war es glaube ich, April 2021. Aber wir tun jetzt mal einfach so, als ob es Liquityät auch damals schon im April 2019 gegeben hätte. Und wir dann einfach jeden einzelnen Monat einen Kredit aufnehmen und damit unseren Lebensunterhalt finanzieren. Und zwar habe ich das mit folgenden Annahmen mal durchkalkuliert, dass man jeden einzelnen Monat ungefähr 2000 Dollar braucht, um seinen Lebensunterhalt zu finanzieren. Die an sich die Größe spielt überhaupt keine Rolle, das können auch 4000 Dollar sein. Das ändert in der Kalkulation rein gar nichts, weil ich davon ausgegangen bin, dass man einfach ein Startkapital hat von viermal dem jährlichen Cashflow. Das bedeutet, bei 1000 Dollar, wenn man das Ganze mal 12 rechnet, für ein Jahr wären 12.000 mal 4, 48.000 Dollar. Oder bei 2000 dementsprechend die 96.000 Dollar, dass man die schon mal als Startkapital mitbringt. In dem Moment, wo man kein Vermögen hat, kann man dementsprechend auch mit überkollateralisierten Krediten keinen Lebensunterhalt finanzieren. So, das würde wiederum bedeuten, hätten wir tatsächlich im April 2019 gestartet, also ungefähr eine vergleichbare Marktsituation, wenn wir es derzeit haben. Dass wir schon nach dem Lowpunkt sind, zumindest gehe ich persönlich ganz schwer davon aus, dass bei jeder der Lowpunkt schon drin ist.

3:56Aber ich kann natürlich auch mit meiner Annahme falsch liegen. Man hat natürlich eine Klasskugel logischerweise, aber ich würde mal sagen, vom Etherpreis her relativ vergleichbar, dass wir ungefähr auf dem doppelten Level sind wie damals zum Lowpunkt. Und mit einem Startkapital von 96.000 Dollar hätten wir zum damaligen Zeitpunkt ungefähr 580 Ether kaufen können. So, diese 580 Ether hätten wir dementsprechend in ein Vault gepackt, bei Liquidity und an jeden einzelnen Monat hier einen Kredit aufgenommen. Würde bedeuten, nach dem ersten Monat im Mai 2019 hätten wir nach wie vor 580 Ether bei uns im Vault. Wir hätten einen Etherpreis, der ist gleich gesunken, auf 162 Dollar.

4:32Kollateralwert ist dementsprechend ein kleines bisschen gesunken. Wir haben unseren Kredit aufgenommen in Höhe von 2.000 Dollar, damit unseren Lebensunterhalt, Miete und so weiter bezahlt. Und hätten dann trotzdem noch eine Vault-Ratio von 4.700 Prozent, weil wir ja so einen kleinen Kredit aufgenommen haben im Vergleich zu dem, was wir als Sicherheit hinterlegt haben. Und unser Gesamtvermögen wäre sogar im allerersten Monat um ungefähr 92.000 oder beziehungsweise 4.000 Dollar gefallen, auf ungefähr 92.000 Dollar. Aufgrund der Tatsache, dass wir einerseits natürlich den Kredit verbraucht haben und andererseits hier der Kollateralwert aufgrund von einem fallenden Etherpreis nach unten gegangen ist. So, und dieses Spiel habe ich jetzt für jeden einzelnen Monat wiederholt. Wie beispielsweise hier im nächsten Monat, Juni 2019, Etherpreis ist stark gestiegen. Dementsprechend auch der Kollateralwert. Haben uns wieder einen Kredit aufgenommen in Höhe von 2.000 Dollar. Unsere Vault-Ratio wäre diesmal ein bisschen schlechter aufgrund der Zahlzeit, dass wir ja mittlerweile schon einen größeren Kredit aufgenommen haben. Und unser Vermögen plötzlich 151.000. Und dann ging es im letzten Zyklus noch ein bisschen höher, auch bis zu 162.000. Zumindest mit den Zahlen von einem kompletten Monat.

5:33Und danach ging es dann bei Ether immer mehr bergab. Und irgendwann im März 2020 haben wir sogar einen Covid-Crash gesehen, wo Ether kurzfristig an einem Tag auf 110 Dollar gefallen ist. Aber selbst beim absoluten Low-Punkt, also an dem Tag, wo der Etherpreis im tiefsten war, selbst dort hätten wir immer noch eine Ward-Ratio gehabt bei Liquityät von 291%. Und liquidiert wird man ja bei Liquityät erst bei 107%. Das heißt, selbst beim absoluten Low-Punkt wäre der Vault noch absolut sicher gewesen. Trotz der Tatsache, dass wir zu dem Zeitpunkt schon einen offenen Kredit hatten von ungefähr, also in dem Beispiel von ungefähr 22.000 Dollar.

6:06So, nach dem ersten Jahr hätten wir dann in Summe nur noch ein Vermögen gehabt von ungefähr 53.000 Dollar. Aufgrund der Tatsache, dass erstens der Etherpreis im Vergleich zum Startpunkt gefallen ist. Zum Start hatten wir ja 165 Dollar, mittlerweile 133 Dollar. Und gleichzeitig haben wir ja auch einen Kreditverbrauch in Höhe von 24.000 Dollar. Und dementsprechend ist das Vermögen entsprechend geringer.

6:25So, dann schon im Jahr 2 ist der Etherpreis stark gestiegen. Wir hätten zum Schluss von Jahr 2 sogar ein Vermögen gehabt von über einer Million. Obwohl wir jeden einzelnen Monat hier kreditfinanziert leben und jeden einzelnen Monat nochmal 2.000 Euro davon oder beziehungsweise 2.000 Dollar davon ausgeben. Und dann im dritten Jahr, irgendwann November 2021, haben wir auch den absoluten Höhepunkt gesehen bei Ether. Da war Ether bei ungefähr 4.810 Dollar. Wir hätten damals eine Board Ratio gehabt von ungefähr 400, Moment, das hieß ja nicht ganz so, 4.500 Prozent und ein Vermögen von ungefähr 2,72 Millionen. Das lässt sich definitiv sehen, aber natürlich auch nur dann, wenn man beim absoluten Peak ausgecashed hätte, was wahrscheinlich die allerwenigsten Leute gemacht haben. Aber ja, nach dem Höhepunkt ging es natürlich dann wieder, wie üblich in einem Zyklus, wie jeder nach unten. Unser Vermögen ist immer mehr gefallen, auch irgendwann sogar auf 541.000, beziehungsweise Lowpunkt war schon davor.

7:20Da hätten wir noch eine Board Ratio gehabt von 758 Prozent. Das heißt, selbst beim übernächsten Low wäre der Board immer noch ausreichend überversichert gewesen mit über 700 Prozent. Obwohl wir zu dem Zeitpunkt schon mehr als drei Jahre einzig und allein Kreditfinanziert mit Ether gelebt hätten. Und dann im letzten Jahr, beziehungsweise das vierte Jahr, hätten wir immer noch ein Vermögen gehabt von ungefähr 960.000 Dollar. Und Stand heute hätten wir das wirklich irgendwann im April 2019 gestartet mit 96.000 Dollar.

7:49Und hätten bis heute jeden einzelnen Monat von Ether gelebt, von diesem Cashflow, von diesen 2.000 Dollar pro Monat, hätten wir schon heute immer noch ein Vermögen von ungefähr 986.000 Dollar. Das heißt, ja, ungefähr eine Verzehnfahrung, trotz der Tatsache, dass wir über vier Jahre davon die ganze Zeit von dem Cashflow gelebt haben. Jetzt welche beiden Kritikpunkte gibt es zu dieser Tabelle? Da würde ich mal sagen, der erste Punkt natürlich, dass die Transaktionsgebühren komplett verlaglässigt würden. Wenn ein Vault zur Stellenkost, Transaktionsgebühren, genauso auch jeden einzelnen Monat, wenn man sich einen Kredit aufnimmt, das kostet natürlich ebenfalls Transaktionsgebühren.

8:21Aber da würde ich auch sagen, das kann man auch ein bisschen optimieren, dass man das beispielsweise sagt, man nimmt nicht jeden einzelnen Monat aufgrund der etwas höheren Transaktionsgebühren bei Ether nicht jeden einzelnen Monat einen Kredit auf, sondern beispielsweise nur jeden zweiten Monat und dann die doppelte Menge oder beispielsweise jeden vierten Monat und dann die vierfache Menge, sodass man so einfach nochmal zusätzlich Transaktionsgebühren einsparen kann. Dann zweiter valider Kritikpunkt, sowas hier kann natürlich nur dann funktionieren, wenn tatsächlich hier der Kreditellwert schneller ansteckt, als das, was du jeden einzelnen Monat zum Leben hier verbrauchst, beziehungsweise der Cashflow auszahlen lässt.

8:53Ist das nicht der Fall und Ether würde beispielsweise im Zeltverlauf über sechs Jahre Zeltwurz gehen oder im Zeltverlauf sogar immer weniger wert werden, dann wäre es nur eine Frage der Zeit, dass du hier tatsächlich liquidiert wirst, beziehungsweise einfach, ja, diese Strategie nicht weitermachen kannst, weil dann dein Monat einfach nicht mehr ausreichend überversichert ist. Dann der dritte valide Kritikpunkt, dass man beispielsweise sagt, also ja, das gilt jetzt vielleicht für die Vergangenheit, aber ich kann mir nicht vorstellen, dass Ether in der Zukunft nochmal gleich schnell wachsen wird, wie Ether in der Vergangenheit. Bei Ether damals in der Vergangenheit natürlich als Anlageklasse deutlich kleiner war als heute, das heißt, wenn es deutlich größer ist, ist es viel schwieriger, dass Ether von hier nochmal 10 oder 20x macht, wie beispielsweise in der Vergangenheit.

9:30Und da würde ich ja auch absolut mitgehen, ich würde allerdings auch gleichzeitig behaupten, dass man dem so ein bisschen entgegenwirken kann. Wenn man jetzt beispielsweise davon ausgeht, dass Ether in der Zukunft nur noch halb so schnell wächst, wie beispielsweise in der Vergangenheit, dann könnte man einfach zu so einem Zeitpunkt, wie wir es derzeit haben, also hier mit einer Mordratio von ungefähr derzeit 1000%, könnte man jetzt einfach hier gehen, einen zweifachen Hebel aufbauen, was dann im Wesentlichen bedeutet, selbst wenn Ether in der Vergangenheit nur noch halb so schnell wächst, hättest du aufgrund der Tatsache, dass du einen zweifachen Hebel noch zusätzlich hast, würde es sich dann einfach ausgleichen und du hättest trotzdem die genau gleichen Kursgewinne wie in der Vergangenheit, sodass du das hier auch weiterspielen kannst.

10:06Das heißt, das kann man mit gewissen Hebeln natürlich auch gegenspielen, aber alles, was mit Hebeln zu tun hat, ist ja natürlich auch nur für die Leute, die etwas tief in der Materie drinstecken und auch ganz genau wissen, was sie da tun. Ein vierter valider Kritikpunkt, Thema Steuern, also zumindest in Deutschland ist es meines Wissens so, dass man Kredite, die man aufnimmt, nicht versteuern muss. Könnte natürlich sein, dass wenn du dich beispielsweise in einem Land befindest, wo man Kredite versteuern muss, wobei ich sowas noch nie gehört habe, aber vielleicht gibt es irgendein Land, wo man sowas dann tatsächlich hier versteuern muss.

10:34Aber ansonsten sollte hier keine Steuer anfahren, weil die ganzen Ether, die du im Bord drin hast, die verkaufst du nicht, die hältst du da nach wie vor, du hast in der Position hier nichts geändert, also daher gibt es da keinen Vorgang aus meiner Sicht, der da irgendwie steuerlich relevant sein sollte. Aber ich bin natürlich auch kein Steuerberater, das heißt in der Stelle ein bisschen nochmal im Steuerberater das Ganze absprechen, bevor ich dir irgendwie Blödsinn erzähle. Und noch der letzte und aus meiner Sicht mit Abstand wichtigste Kritikpunkt, sowas kann natürlich hier nur funktionieren, wenn du wirklich nur, ich sag mal nur in Anführungszeichen im Puffer hast, von viermal dem jährlichen Cashflow, dann solltest du natürlich auch dementsprechend irgendwo bei einem Preisniveau einsteigen, was relativ nahe am Lowpunkt ist.

10:46Das heißt nicht zum absoluten Höhepunkt, weil wenn du die komplette Teilfahrt mitnimmst von Höhepunkt zu Tiefpunkt, das ist nur eine Frage der Zeit, bis du hier entsprechend liquidiert wirst. Und auch das habe ich einfach mal gebacktestet, dass ich davon ausgegangen bin, dass du beispielsweise im Januar 2018 eingestiegen bist, auch wiederum mit 96.000 Dollar, zum absoluten Höhepunkt bei Ether, damals bei ungefähr 1.397 Dollar, also beziehungsweise das bei der Höhepunkt an einem Tag im Januar 2018. Und wenn du wirklich zu dem Zeitpunkt eingestiegen bist, dann wärst du spätestens im Oktober 2018 schon liquidiert worden, aufgrund der Tatsache, dass dein Kollaterat damals dann nur noch 16.000 Dollar wert war und dein Kredit 18.000 Dollar.

11:41Dein Kollaterat ist sogar mal kurzfristig auf 7.300 Dollar runter von 96.000 Dollar. Also ja, da sieht man einfach mal, wie volatil die ganzen Altcoins und auch Ether beispielsweise von einem Höhepunkt bis zu einem Tiefpunkt sein können. So wichtig an der Stelle, dass es kein Appell, dass du jetzt 1.000 hoch verkaufst, dein Auto verkaufst, dein komplettes Vermögen in Ether packst, auf Liquidity oder nur noch Kredit finanziert lebst. Sondern primär ging es mir darum, dass ich dir einfach neue Möglichkeiten aufzeige, an die du vielleicht davor noch gar nicht gedacht hast.

12:14Aber ja, im Wesentlichen, die Strategie kann funktionieren, beruht allerdings auf Annahmen. Und diese Annahmen können natürlich auch falsch sein, weil keiner von uns eine Glaskugel hat. Und was mir gerade noch einfällt, und zwar in der nächsten Ausgabe von BTC Echo Magazin, das heißt in der Juli-Ausgabe, kommt auch nochmal von mir ein Artikel über die Power von dezentralen Krediten, auch ein Beispiel von Liquidity mit Vor- und Nachteilen, vor allem auch, wie man solche dezentralen Kredite in der Praxis benutzen kann, um sich beispielsweise verschiedene Sachen zu finanzieren. Also da kann es sich auf jeden Fall schon mal drauf freuen.